近期，在西郊国际金融产业园举办的“全球贸易摩擦下的中国资产机会”投教活动中，泉果基金副总经理韦海菁与基金经理钱思佳指出，尽管外部环境承压，但中国在AI应用场景、先进制造和消费升级领域正加速培育新动能。这一研判与泉果基金近期的密集调研方向高度契合——6月以来，该基金先后调研了藏格矿业、聚光科技、西麦食品及盛新锂能，覆盖新能源锂电工艺创新、科学仪器国产替代以及健康消费趋势。
市场数据佐证了其布局逻辑：截至2025年6月17日，泉果旗下主力产品思源三年持有期混合A近一年回报达10.16%，前十大重仓股中科技与新能源龙头等合计占比53.37%，形成“双轮驱动”结构。值得注意的是，宁德时代H股于6月16日调入港股通，打破传统港股折价惯例，凸显中国优势资产的流动性溢价正在重估。
泉果基金经理刚登峰进一步阐释，2025年AI终端智能化将迎来产品爆发周期，而锂电龙头已走出行业底部重拾增长。这一观点与行业动向形成呼应：盛新锂能印尼6万吨锂盐项目三季度即将量产，藏格矿业麻米错盐湖提锂技术完成百人团队储备，产业链景气度持续回升。
针对港股近期波动，华泰证券分析认为企业盈利“U”形修复仍是主旋律，若三季度出现调整将是增配时机，科技、消费及金融三条主线值得关注。目前泉果基金管理规模达170.9亿元，年内持续通过投研联动强化对产业趋势的捕捉能力，其调研轨迹与持仓动向或为投资者解码结构性机会提供重要参照。