信达证券认为，近期新房及二手房成交数据边际上持续回暖，6月30大中城商品房成交面积环比上升81%，同比下跌7.5%。当前行业基本面的底部或已过去，目前正处于边际修复的状态，能够持续在土地市场补货的国企央企，有望在市场复苏阶段提高市场占有率。因此我们建议重点关注大型国企央企如保利地产、金地集团、招商蛇口、中海地产、华润置地，考虑到再融资放开的可能性，建议重点关注南山控股和华发股份。