大摩：维持同仁堂科技“与大市同步”评级目标价降至7.5港元

标签：日期：2023-09-21 13:22来源:未知作者:admin

大摩发布研究报告称，下调同仁堂科技（01666）目标价8.5%，从8.2港元至7.5港元，预计其加权平均资本成本（WACC）为11.1%，10年能达到稳定增长，稳定增长率为2%，净负债比率为20%，并维持评级与大市同步。该行指出，基于同仁堂科技2023年上半年业绩，下调对

　　大摩发布研究报告称，下调同仁堂科技（01666）目标价8.5%，从8.2港元至7.5港元，预计其加权平均资本成本（WACC）为11.1%，10年能达到稳定增长，稳定增长率为2%，净负债比率为20%，并维持评级“与大市同步”。该行指出，基于同仁堂科技2023年上半年业绩，下调对该公司2023-2030年盈利预测4%-9%，下调对其2023年每股盈利预测3.8%至0.5元人民币，并下调对毛利率预测。预计该公司2023年拥有收入和盈利双位数增长，主要受益于三部分：香港和海外子公司同仁堂国药（03613）；同仁堂科技的的产品组合，专注内地市场；消费者健康和护肤/化妆品产品组合。